Thread: Commitment of Traders Report (CoT) [update jeden Freitag]

In der Tat sehr kurzfristig, was aber das Ziel ist: Die Stellungen im nächsten COT zu erahnen und zu nutzen. Das ermitteln ob die Positionen erweitert oder verkleinert wurden sollte zumindest damit klappen. Nutzen soll sein, an entscheidenden Marken (Wechsel der Long/Short Seiten, längere Retracement im Kurs) schon bei der Erhebung am Dienstag zu ermitteln was los seien könnte. Dabei bin ich mir aus genau diesem Grund unsicher, dachte jedoch das es ein Versucht wert wäre mit eurer Hilfe.

Meiner Meinung nach ist der Time Lag von Dienstag bis zum darauf folgenden Freitag (bzw. effektiv Montag aufgrund der Börsenzeiten) riesig. Daher nehme ich meine Analyse des letzten und hänge die Annahmen für den folgenden an, welcher aus den Daten von Dienstag bis Dienstag besteht. Es ist aber richtig, das ich die Wochenbetrachtung des Charts mit einbeziehen sollte für eine bessere Analyse. Danke!

P.S. : LaTeX macht es möglich Da schreibt man einfach runter, sagt das es Bilder und Tabellen gibt, aber nicht wohin die sollen. Das
macht es von allein mit wunderschöner Typografie. Word ist ein kommerzielles Textverarbeitungstool das versucht schöne Texte zu erstellen, LaTeX ist ein professionelles Textsetzungsprogramm und kostenlos - Kennst Du vielleicht noch, weil damit jeder zweite MatheProf schreibt / schreiben muss.

Hier die aktuellsten CoT-Daten, basierend auf dem CoT-Indikator, den ihr euch über folgenden Link herunterladen könnt: FXCodeBase.COM: Forex Chart Indicators and Development • View topic - Commitments of Traders (COT) und zu welchem ihr unter http://forexforums.dailyfx.com/lehrv...eport-cot.html (Lehrmaterial zum Commitment of Traders Report (CoT)) nähere Informationen erhaltet.

EUR/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: -112.128 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Short positioniert)



Die Non-Commercials halten an ihren weiter Short-Positionen fest. Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/eurus...ml#post1129128

GBP/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: +6.982 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)



Nun macht sich der Bull Run des Cables auch bei den Non Commercials bemerkbar. Diese halten seit Sommer 2011 das erste Mal wieder eine Netto-Long-Position im Cable.
Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/gbpus...ml#post1084846

AUD/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: +45.818 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)



Der COT hinkt an dieser Stelle zurück. Tatsache ist, dass der Verkauf letzten Freitag und Bruch des Jahrestiefs weiter nachgebende Kurse begünstigen könnte. Die Leitzinssenkung der RBA um 0,5% war in der Höhe nicht erwartet worden und könnte eine längere Abwärtsbewegung im Aussie-Dollar begünstigen.
Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/ander...4-aud-usd.html

USD/JPY:

Kummulierte Position Non-Commercials: +55.943 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)*



*Derzeit sind im JPY/USD 55.943 Positionen Short, man spekuliert hier also auf einen stärker werdenden US-Dollar. Ganz kurz zur Erklärung: die Daten kommen vom Terminmarkt aus den USA und dort wird die jeweilige Währung gegen den US-Dollar gerechnet. Folglich liegen die Non-Commercials auf den ersten Blick zwar auf der falschen Seite, da wir aber den USD/JPY betrachten, müssen wir die Daten zum COT spiegeln und alles passt wieder.



Eine interessante Situation im USD/JPY: die Non-Comms bleiben massiv Long trotz der derzeitigen Abwärtsbewegung und dem Schluss auf Wochenbasis unter 80 Yen.

Für nähere Informationen klicke man http://forexforums.dailyfx.com/ander...ml#post1085051

Hier der COT unkommentiert für die Forex Major:

Der aktuelle Commitment of Traders Report
(Dies ist eine vorläufige PDF zu meinem Wochenkommentar ("Geduldig Chancen nutzen" mit FXRMP aka Mike))

USDCHF nimmt besonders drastische Formen an.

Zu Zwecken der Automation musste ich nochmals umsteigen, deswegen erstmal nur die Major. Vorteil: Vektorgrafiken statt gepixel (zoomt mal ganz nah an die Charts, die werden nicht unscharf )

hi, besten dank fuer den klasse report. schoene gruesse.

Originally Posted by FXRMP

Hier der COT unkommentiert für die Forex Major:

Der aktuelle Commitment of Traders Report
(Dies ist eine vorläufige PDF zu meinem Wochenkommentar ("Geduldig Chancen nutzen" mit FXRMP aka Mike))

USDCHF nimmt besonders drastische Formen an.

Zu Zwecken der Automation musste ich nochmals umsteigen, deswegen erstmal nur die Major. Vorteil: Vektorgrafiken statt gepixel (zoomt mal ganz nah an die Charts, die werden nicht unscharf )

Habe mittlerweile auch fast alle durch und am schönsten finde ich Hafer, der um die 50% oszilliert und dessen Kurs sich in einer wunderbaren Range bewegt. Jedoch ist der OI ziemlich im Keller.

Hier die aktuellsten CoT-Daten, basierend auf dem CoT-Indikator, den ihr euch über folgenden Link herunterladen könnt: FXCodeBase.COM: Forex Chart Indicators and Development • View topic - Commitments of Traders (COT) und zu welchem ihr unter http://forexforums.dailyfx.com/lehrv...eport-cot.html (Lehrmaterial zum Commitment of Traders Report (CoT)) nähere Informationen erhaltet.

EUR/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: -104.684 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Short positioniert)





Aus der Grafik meines Kollegen John Kicklighter (unten) wird ersichtlich: in der letzten Woche haben wir die stärkste Abnahme der Netto-Long-Positionierung im Euro seit dem 11.05.2011 zu sehen bekommen. Gehts schon bald satt abwärts? Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/eurus...ml#post1129128

GBP/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: +15.600 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)



Die Non Comms bauen weiter Long-Positonen im Cable auf. Spricht eine bullishe Sprache...
Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/gbpus...ml#post1084846

AUD/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: +52.150 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)





Die stärkste Abnahme von Netto-Long-Positionierungen im Aussie-Dollar seit dem 12.08.2011. Man sollte die Risiko-Aversion der Marktteilnehmer hier im Auge behalten, ohne Frage.
Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/ander...4-aud-usd.html

USD/JPY:

Kummulierte Position Non-Commercials: +51.636 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)*



*Derzeit sind im JPY/USD 51.636 Positionen Short, man spekuliert hier also auf einen stärker werdenden US-Dollar. Ganz kurz zur Erklärung: die Daten kommen vom Terminmarkt aus den USA und dort wird die jeweilige Währung gegen den US-Dollar gerechnet. Folglich liegen die Non-Commercials auf den ersten Blick zwar auf der falschen Seite, da wir aber den USD/JPY betrachten, müssen wir die Daten zum COT spiegeln und alles passt wieder.



Auch wenn die Yen-Bullen sich bemühen: der USD/JPY scheint nahe seinen "Tiefs" zu traden.
Für nähere Informationen klicke man http://forexforums.dailyfx.com/ander...ml#post1085051

Hier der COT kommentiert für die Forex Major (mit Charts):

Der aktuelle Commitment of Traders Report
(Dies ist eine vorläufige PDF zu meinem Wochenkommentar ("Geduldig Chancen nutzen" mit FXRMP aka Mike))

Durch den Umstieg konnte ich noch nicht mehr Umsetzen, da ich gerade mehr Zeit für andere wichtigere Dinge benötige.

hallo fxrmp,
klasse auswertung, besten dank - die mir so gar nicht nach einem blutigen anfaenger ausschaut.

muesste eigentlich nicht auf grund der staerkeren longpositionierung der commercials ein aufwaertsschub imeurusd erfolgen?

wo sind eigentlich die small speculators ( jens sprach davon ) positioniert?

schoene gruesse

Originally Posted by tangmase

hallo fxrmp,
klasse auswertung, besten dank - die mir so gar nicht nach einem blutigen anfaenger ausschaut.

muesste eigentlich nicht auf grund der staerkeren longpositionierung der commercials ein aufwaertsschub imeurusd erfolgen?

wo sind eigentlich die small speculators ( jens sprach davon ) positioniert?

schoene gruesse

Hi tangmase,

zu den Small Speculators: die werden im COT nicht erfasst, die müsstest du dir "selbst errechnen", erfordert etwas Aufwand. Ich nehme einfach die Daten von DailyFX.com, dort werden die einmal die Woche (Donnerstag) in Form des SSI (Positionierung Retail-Trader bei FXCM) eingefangen, unter Forex Sentiment | Forex Technical Analysis | DailyFX



Diese Grafik hab ich in meiner Wochenanalyse auch thematisiert: "... Der Speculative Sentiment Index (SSI) von FXCM zeigt, dass aktuell auf jeden Retail-Trader der Short im EUR/USD ist, 1.25 Retail Trader kommen, die Long positioniert sind. Im Vergleich zur Vorwoche hat sich dieses Verhältnis um 40% Richtung Netto-Long verschoben. Dieser signifikante Shift favorisiert somit auch aus sentimenttechnischer Sicht weiter nachgebende Kurse."

Zu den Commercials: ich habe weiter unten die Non-Commercials thematisiert. Die Commercials nehmen klassisch "Hedge-Positionen" ein, d.h. sie stehen auf der Gegenseite und sichern sich ihre Preise über diese Position. Die Commercials sind nicht spekulativ unterwegs, so wie die Non Comms. Unter der Grafik hab ich folgenden Satz gepostet: "Aus der Grafik meines Kollegen John Kicklighter (unten) wird ersichtlich: in der letzten Woche haben wir die stärkste Abnahme der Netto-Long-Positionierung im Euro seit dem 11.05.2011 zu sehen bekommen." Hieraus lässt sich nun erstmal ableiten, dass die "Profis/Groß-Spekulanten" einen schwächeren Euro in den kommenden Wochen sehen, basierend auf welcher Annahme auch immer. Ich werd das morgen früh im Morning Meeting mal aufgreifen.

Mit den besten Grüßen

Jens

Originally Posted by tangmase

klasse auswertung, besten dank
wo sind eigentlich die small speculators ( jens sprach davon ) positioniert?

Gern geschehen. Im COT befinden sich die "Non-Commercial" (Nicht-Kommerziellen, welchen wir meist folgen), die "Commercials" (Hedger und Händler) und die "Non-Reportable" (Nicht meldepflichtige / Kleine Trader), welche den Small Spec am nächsten kommen.

Hier die aktuellsten CoT-Daten, basierend auf dem CoT-Indikator, den ihr euch über folgenden Link herunterladen könnt: FXCodeBase.COM: Forex Chart Indicators and Development • View topic - Commitments of Traders (COT) und zu welchem ihr unter http://forexforums.dailyfx.com/lehrv...eport-cot.html (Lehrmaterial zum Commitment of Traders Report (CoT)) nähere Informationen erhaltet.

EUR/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: -142.883 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Short positioniert)





Der CoT zeigt einen neues All-Time-High im Bezug auf eine Netto-Short-Positionierung seitens der Non-Commercials an. Ein deutliches Zeichen der Skepsis der Groß-Spekulanten im Bezug auf den Euro. Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/eurus...ml#post1129128

GBP/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: +25.090 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)



Die Non Comms bauen weiter Long-Positonen im Cable auf. Spricht tendenziell eine bullishe Sprache. ABER: die Daten sind von Freitag, das war VOR dem Test der 1,5800 und VOR der Veröffentlichung des Inflationsberichts der BoE am Donnerstag...
Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/gbpus...ml#post1084846

AUD/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: +24.227 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)





Der Abbau von Long-Positionen im Aussie-Dollar hält an. Erneut die stärkste Abnahme von Netto-Long-Positionierungen im Aussie-Dollar seit letzter Woche bzw. dem 12.08.2011. Man sollte die Risiko-Aversion der Marktteilnehmer hier im Auge behalten, ohne Frage.
Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/ander...4-aud-usd.html

USD/JPY:

Kummulierte Position Non-Commercials: +41.209 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)*



*Derzeit sind im JPY/USD 41.209 Positionen Short, man spekuliert hier also auf einen stärker werdenden US-Dollar. Ganz kurz zur Erklärung: die Daten kommen vom Terminmarkt aus den USA und dort wird die jeweilige Währung gegen den US-Dollar gerechnet. Folglich liegen die Non-Commercials auf den ersten Blick zwar auf der falschen Seite, da wir aber den USD/JPY betrachten, müssen wir die Daten zum COT spiegeln und alles passt wieder.

Die Yen-Bullen bemühen sich weiter und es würde mich sehr interessieren, welcher Non Comm nach dem gestrigen, plötzlichen Sell Off im USD/JPY nervös wurde bzw. dort vielleicht sogar seine Long-Position im USD/JPY über Bord geworfen hat...
Für nähere Informationen klicke man http://forexforums.dailyfx.com/ander...ml#post1085051

Hier der COT kommentiert für die Forex Major:

Der aktuelle Commitment of Traders Report
(Dies ist eine vorläufige PDF zu meinem Wochenkommentar ("Geduldig Chancen nutzen" mit FXRMP aka Mike))

Meine Betrachtung der relativen Positionierungen fallen diesmal an vielen Ecken anders aus, während viele Analysen die teilweise extremen Open Interests als Initiator für die verschiedensten Bewegungen sehen. Der Schweizer Franken zum Beispiel hat sein Open Interest von 45717 auf 63543 erhöht, was enorm ist, jedoch ist die relative Positionierung kaum anders (von 18,83% Long auf 15,73%). Ich finde das viel Interessanter, denn wie Jens so oft sagt (sinngemäß): Wenn im Sentiment so viele Short sind, wer soll dann noch Short gehen?

Stelle ich mir die Frage, was mehr Vorteile hat: Relative oder absolute Betrachtung?
Für mich ist der OI nur wie das Volumen, was zeigt ob es nachhaltige Bewegungen gibt und wie die Volatilität steht.

Hier wieder der COT kommentiert für die Forex Major:

Der aktuelle Commitment of Traders Report
(Dies ist eine vorläufige PDF zu meinem Wochenkommentar ("Geduldig Chancen nutzen" mit FXRMP aka Mike))

Diesmal habe ich die kombinierten Positionen herausgenommen, da ich diese als obsolet empfand. Oder was meint ihr? Macht es sind die Long/Short des USD-Index mit einzubeziehen bzw. beide Future eines Währungspaars zu kombinieren?

Hier die aktuellsten CoT-Daten, basierend auf dem CoT-Indikator, den ihr euch über folgenden Link herunterladen könnt: FXCodeBase.COM: Forex Chart Indicators and Development • View topic - Commitments of Traders (COT) und zu welchem ihr unter http://forexforums.dailyfx.com/lehrv...eport-cot.html (Lehrmaterial zum Commitment of Traders Report (CoT)) nähere Informationen erhaltet.

EUR/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: -194.312 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Short positioniert)





Erneut ein All-Time-High im Bezug auf eine Netto-Short-Positionierung seitens der Non-Commercials im COT. Ein erneutes, sehr deutliches Zeichen der Skepsis der Groß-Spekulanten im Bezug auf den Euro. Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/eurus...ml#post1129128

GBP/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: +24.826 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)



Das ist eine Überraschung: die Non Comms halten an ihren Long-Positonen im Cable fest. Spekuliert man hier auf ein Halten des wichtigen Supports um 1,5600?
Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/gbpus...ml#post1084846

AUD/USD:

Kummulierte Position Non-Commercials: +4.365 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)





Der Abbau von Long-Positionen im Aussie-Dollar setzt sich fort. Eine anhaltende Skepsis im Bezug auf den Aussie-Dollar könnte auch die Aktienmärkte stark belasten.
Für nähere Informationen klickt http://forexforums.dailyfx.com/ander...4-aud-usd.html

USD/JPY:

Kummulierte Position Non-Commercials: +34.264 (heißt, die Non-Commercials sind Netto-Long positioniert)*





*Derzeit sind im JPY/USD 34.264 Positionen Short, man spekuliert hier also auf einen stärker werdenden US-Dollar. Ganz kurz zur Erklärung: die Daten kommen vom Terminmarkt aus den USA und dort wird die jeweilige Währung gegen den US-Dollar gerechnet. Folglich liegen die Non-Commercials auf den ersten Blick zwar auf der falschen Seite, da wir aber den USD/JPY betrachten, müssen wir die Daten zum COT spiegeln und alles passt wieder.

Die Yen-Bullen versuchen immernoch verloren gegangenes Territorium zurückzuerobern. Mit Erfolg?
Für nähere Informationen klicke man http://forexforums.dailyfx.com/ander...ml#post1085051

Anknüpfend an die COT-Daten weiter unten zwei weitere, sehr interessante Grafiken meines Kollegen David Rodriguez zum EUR/USD und AUD/USD:

EUR/USD:



Vor dem Hintergrund dieses einseitigen Sentiments dürften nun Spekulationen um ein Short-Covering und eine Aufwärtsbewegung im EUR/USD hoch kochen.

AUD/USD:



Und diesen massiven Shift im Sentiment im Aussie-Dollar hatten wir ja schon in den vergangenen drei Wochen weiter unten thematisiert. Gerät der Aussie-Dollar weiter unter Druck?